Как поменять ПИФ на ETF?
У меня есть паи ПИФа. Мне они что-то не очень нравятся. Можно ли их как-нибудь перевести в ETF? Еще у меня есть открытый брокерский счет и ИИС.
Григорий П.
Паи ПИФа нельзя взять и превратить в акции биржевого фонда (ETF), потому что это разные виды ценных бумаг от разных управляющих компаний. Необходимо сначала погасить паи, а потом эти же деньги можно вложить в ETF или другие инструменты.
Для начала нужно понять, почему ПИФы больше не устраивают. От этого зависят дальнейшие действия. Рассмотрю возможные причины.
Если не нравится доходность выбранных ПИФов, то помните, что результат во многом зависит от ситуации на рынке. Например, если золото в рублях подешевело, то паи ПИФа, инвестирующего в золото, тоже подешевели. Возможно, стоит просто подождать и ничего не делать. Часто это лучшее решение.
Если хотите инвестировать в другой класс активов или другой рынок, можно обменять имеющиеся у вас паи на паи другого ПИФа той же управляющей компании. Обычно это можно сделать без комиссий.
Если же вы хотите перейти на ETF из-за их удобства и более низких комиссий, то выход один: погасить паи и купить на бирже ETF.
Обмен паев
Чтобы обменять купленные паи на паи другого ПИФа в той же управляющей компании, нужно обратиться в управляющую компанию. Комиссии за обмен обычно нет.
Преимущество обмена в том, что не придется платить налог с прибыли: это не продажа — а значит, налогооблагаемой базы нет. На получение «трехлетней льготы» обмен не влияет: 3 года считаются с даты покупки паев открытых ПИФов, а менять их на другие паи можно сколько угодно.
Погашение паев
Владелец паев может продать их управляющей компании, в которой приобретал. Для этого нужно обратиться в УК. Через несколько рабочих дней управляющая компания переведет деньги на ваш банковский счет.
При погашении паев УК может удержать небольшую часть их стоимости — так называемую скидку. Размер скидки зависит от срока владения паями: если держать их несколько лет, скидка уменьшится или ее вообще не удержат. Подробные условия обычно указаны в информации о конкретном ПИФе на сайте УК.
Если паи открытого ПИФа подорожали и вы погасите их раньше чем через 3 года после покупки, УК удержит НДФЛ. Если паи попадают под «трехлетнюю льготу», есть способ не платить НДФЛ: продержать их больше трех лет. Льгота распространяется на паи открытых ПИФов, купленные не ранее 1 января 2014 года. На паи интервальных и закрытых ПИФов или паи открытых ПИФов, купленные в 2013 году и ранее, льгота не действует.
У интервальных ПИФов в течение года есть несколько периодов, когда возможны покупка и погашение паев. Паи закрытого ПИФа погасить нельзя — нужно ждать, пока ПИФ расформируют.
Подумайте и не торопитесь
Помните, что ETF, которые есть на Московской бирже, — это иностранный финансовый инструмент. Часть госслужащих не может их использовать. Заранее выясните, распространяется ли ограничение на вас, чтобы не возникло сложностей.
И главное: прежде чем действовать, все тщательно обдумайте. Инвестиции не терпят суеты и спонтанных решений.
