Создаем финансовую подушку

Теперь поговорим о размере подушки. Если вы только-только начинаете, любой резерв — это уже хорошо.

Чем менее стабильный у вас доход, чем больше вас беспокоит риск остаться без денег, чем выше вы оцениваете вероятность каких-то негативных событий и чем дороже может оказаться их преодоление, тем важнее иметь подушку и тем больше она должна быть.

Не получится создать подушку и забыть: хотя бы иногда ей нужно уделять внимание. Дело в том, что расходы со временем могут вырасти — и привычной подушки перестанет хватать.

• За год товары и услуги, которые покупает Никита, подорожали в среднем на 15%. Чтобы сохранить привычный уровень жизни, ему нужна подушка на 15% больше, чем год назад.
• У Сережи и Алины родилась дочь, расходы выросли. Теперь имеющейся подушки не хватит на запланированный срок — и ее надо увеличить.

Имеет смысл иногда заново оценивать размер подушки. Если окажется, что денег перестало хватать на нужное вам число месяцев, стоит пополнить ее — или оптимизировать расходы.

Если ожидаете, что ваши расходы увеличатся, например из-за грядущего рождения ребенка или запланированной ипотеки, есть смысл по возможности заранее увеличить подушку. Если планируете надолго поехать в другую страну — тоже, ведь расходы, скорее всего, вырастут, как и шанс появления непредвиденных трат.

На первый взгляд, все просто: надо держать запас денег в валюте расходов. Так легче считать размер подушки, не нужно заниматься обменом валют, а изменения курса особо не побеспокоят.

Для американцев или британцев все действительно так: они хранят подушку в долларах и фунтах соответственно и не переживают. А вот россиянам сложнее.

Мы оплачиваем товары и услуги рублями, но их рублевая цена часто зависит от курса доллара или евро. Типичные примеры — бытовая техника, компьютеры и смартфоны, часть продуктов питания и лекарств. Если доллар и евро дорожают, цена этих товаров растет, потому что их привозят из других стран или производят из зарубежного сырья на зарубежном оборудовании.

Значит, надо всю подушку держать в валюте? Нет, это может быть рискованно и неудобно. Рубль может укрепиться — тогда валютная подушка в пересчете на рубли уменьшится, при этом рублевая цена товаров будет расти. Выходит, подушка получит двойной удар и сильно пострадает.

• Например, если бы вся подушка была в долларах и евро, ее обладатель стал бы богаче в конце февраля и марте 2022 года, когда курс сильно вырос. А к лету размер подушки в пересчете на рубли сильно упал бы, потому что курс валют опустился до уровня 2018 года.

Мы не знаем, как изменятся курсы. Этого никто достоверно не знает. Поэтому неплохая идея — распределить подушку между разными валютами. Тогда сильное падение или укрепление какой-то валюты не сможет заметно навредить подушке.

Какие пропорции будут самыми выгодными — неизвестно. Это зависит от будущих курсов валют, а мы уже признали, что не знаем будущего. Еще на это влияет ваш образ жизни: чем больше доля импортных товаров в расходах, тем больше стоит иметь валюты.

Можно 50—60% держать в рублях, а остальное — в долларах или евро. Главное, чтобы валютная часть подушки была в популярной и более-менее стабильной валюте: экзотические сложно купить и продать, а нестабильные вряд ли уместны в подушке.

Имейте в виду, что в 2022 году в России есть сложности с банковскими вкладами и счетами в долларах, евро и некоторых других валютах. Банки вводят комиссии для тех, кто хранит крупные суммы, и не отправляют переводы в валюте. С учетом этого можно обратить внимание на наличную валюту, но решать вам.

Вот несколько способов хранить подушку. Среди них нет идеального — такого, чтобы и от инфляции защищал, и был простым и безрисковым, — но все же это хорошие варианты. Эти же инструменты подходят и для других накоплений, но об этом подробнее в следующем уроке.

Вклады — довольно удачный выбор. Их доходность прописана в договоре и не изменится, пока не истечет срок вклада. Деньги в пределах 1 400 000 ₽ защищены Агентством по страхованию вкладов, а посторонние вряд ли смогут получить ваши сбережения. Но если забрать их досрочно, вы почти наверняка потеряете проценты.

Чтобы этого не произошло, лучше использовать краткосрочные вклады — на 1—3 месяца, максимум на полгода. Можно даже открыть несколько вкладов с разными сроками, а если деньги неожиданно понадобятся — досрочно закрыть один или два депозита, не потеряв проценты по остальным вкладам.

Могут подойти и расходно-пополняемые вклады. Они позволяют снимать хотя бы часть денег досрочно без потери процентов. Но есть минус: такие вклады встречаются реже, а доходность обычно ниже.

Накопительные счета похожи на расходно-пополняемые вклады. Они тоже позволяют снимать деньги без потери процентов, а счет можно пополнять в любой удобный момент.

Однако ставка по таким счетам обычно не фиксируется на долгий срок — то есть банк может ее понизить даже для уже открытых счетов. Например, если вы сегодня откроете вклад под 8% на полгода, ставка сохранится весь этот срок. По накопительным счетам сегодня ставка может быть те же 8% — а завтра ее снизят до 6—7%. Но в обратную сторону это тоже работает: банк может повысить ставку по накопительному счету, а для открытого вклада она останется той же.

Наличные удобны тем, что не зависят от работы банков и терминалов оплаты. Но они страдают от инфляции: товары и услуги дорожают, процент по вкладам и накопительным счетам хоть как-то компенсирует это удорожание. На наличные никакого процента нет — поэтому нет особого смысла держать дома много рублей.

А вот наличная иностранная валюта может быть полезной частью подушки. Она не зависит от банков, ее можно взять в поездку за рубеж, а если понадобятся рубли — обменять. Но валюта тоже со временем обесценивается, и у доллара и евро инфляция сейчас относительно высокая. Подробнее об этом мы поговорим в следующем уроке.

Не забывайте, что крупные суммы наличных важно правильно хранить, чтобы их не украли и они не пострадали от пожара, залива и так далее.

1. Минимум половину подушки мы рекомендуем держать в той валюте, в которой вы тратите деньги.
2. Часть подушки должна быть обязательно доступна в любой момент.
3. Обращайте внимание на проценты, они помогают защитить деньги от инфляции.
4. Если вы накопили на один месяц — пусть эти деньги будут доступны всегда, например на накопительном счете.
5. Если накоплений хватит на несколько месяцев, можно распределить их по разным инструментам.

Для подушки не подходят многие финансовые инструменты — из-за рисков, сложности или невозможности быстро получить доступ к деньгам. Но это не значит, что инструменты плохие: они отлично подойдут для других целей, с этим мы разберемся в следующем уроке.

Ценные бумаги вроде акций, облигаций и паев фондов. С большой вероятностью деньги понадобятся именно в кризис — а в это время цена бумаг на бирже падает. Получится, что подушка уменьшится. Возможно, даже придется продавать бумаги с убытком, а это неприятно.

Еще торгов на бирже нет по выходным и в праздники — значит, деньги не всегда доступны. А в 2022 году фондовый рынок Московской биржи не работал с конца февраля до 21 марта: с этой даты начали постепенно возобновлять торги. Некоторые ценные бумаги не торговались даже в октябре 2022 года.

Золото в очень долгосрочной перспективе может уберечь деньги от инфляции, а еще считается защитным активом: в кризис оно часто дорожает. С другой стороны, цена драгметаллов может сильно колебаться, в том числе годами падать.

Золото может быть частью инвестиционного портфеля, но вряд ли это хороший выбор для подушки — конечно, если вы не опасаетесь, что финансовая система рухнет, как в 1991 году. В таком случае золотые слитки и монеты пришлись бы кстати.

Криптовалюты еще рискованнее, чем акции и золото. Их цена сильно колеблется, небезопасны даже стейблкоины, цена которых привязана к каким-то активам, например к доллару. В мае 2022 года довольно популярный стейблкоин UST подешевел с 1 до 0,1 $ за штуку, а потом упал еще ниже — и не восстановился.

А еще криптовалютами нельзя расплатиться в большинстве магазинов и сервисов даже в интернете, так что сначала придется обменять их на обычные деньги.

В некоторых случаях криптовалюты могут пригодиться как часть подушки. Например, при переезде за рубеж, когда российские банковские карты не работают, наличной валюты мало или нет и при этом нужен запас денег, но не в рублях. Но это все же относительно редкий сценарий.

Некоторые инструменты подходят для инвестиций, а для подушки — нет. Потому что подушка — это деньги на всякий случай, а не инвестиции. Риск неприемлем.

Она может пригодиться, когда возникли сравнительно небольшие непредвиденные расходы. Если вам задержали зарплату или надо что-то купить, можно решить проблему кредиткой — тогда не придется забирать деньги из подушки. Это особенно хорошо, если подушка лежит на вкладах под высокий процент.

В идеале кредитная карта, помогающая подушке, выглядит так:

1. Длинный льготный период (грейс), например 2—3 месяца. Чем он длиннее, тем больше времени есть на то, чтобы погасить долг без процентов.
2. Можно снимать наличные без комиссий и в рамках льготного периода — или с такими же условиями переводить деньги.
3. Бесплатное или очень дешевое обслуживание.
4. Удобная и понятная программа кэшбэка.

Но кредитка не может полноценно заменить подушку. Деньги на кредитной карте — это деньги банка, их надо вовремя вернуть — в льготный период. Иначе придется платить проценты, а по кредиткам они высокие, например 30—40% годовых.

Не стоит увлекаться использованием кредитной карты, особенно если есть проблемы с финансовой дисциплиной. Есть риск потратить слишком много или не уложиться в льготный период.

Если у вас есть страховка, при происшествии страховая компания компенсирует ущерб. В некоторых ситуациях это полезнее, чем подушка или кредитная карта.

Страхование недвижимости. Хорошая идея — застраховать квартиру или дом, где вы живете. С одной стороны, то, что с недвижимостью случится что-то плохое, например залив, ограбление и тем более полное уничтожение, не очень вероятно. С другой стороны, ущерб может оказаться настолько большим, что не хватит никакой подушки, а ведь место для жизни — это очень важно.

Страхование жилья стоит не очень дорого: годовой полис обойдется в 0,2—0,5% от страховой суммы, то есть максимально возможной компенсации. Цена зависит от размера страховой суммы, набора рисков, от которых страхуетесь, и некоторых других параметров — и может сильно различаться в разных страховых компаниях.

• В конце июля 2022 года в Т-Страховании можно было застраховать квартиру в Санкт-Петербурге на проспекте Ветеранов максимум на 8 550 000 ₽. Это сама квартира с отделкой, имущество в ней и гражданская ответственность: например, если хозяин кого-то затопит.
• Такой полис обошелся бы в 16 910 ₽ на год. Это около 0,2% от страховой суммы.

Выбирая страховой полис, сравните предложения нескольких страховых компаний. Посмотрите, что они страхуют, сколько это стоит, какие документы потребуются при страховом случае.

Обратите внимание, какие риски застрахованы, а какие не считаются страховым случаем. В идеале стоит прочитать правила страхования. Например, может оказаться, что гражданская ответственность не страхуется, если у вас идет ремонт.

И помните, что страховка — это компенсация ущерба, а не способ заработать. Вам выплатят столько, сколько составил ущерб по оценке страховой компании, но не более страховой суммы. Нет смысла страховать квартиру на 50 млн, если она стоит 10 млн.

Страхование жизни и здоровья. В случае болезни, травмы или инвалидности страховая компания выплатит компенсацию. В случае смерти выплату получат те, кто указан в полисе, — и если их благосостояние зависело от умершего, то эти деньги упростят им жизнь.

При поездке за рубеж может пригодиться туристическая страховка. Она компенсирует лечение в другой стране.

Страхование автомобиля. Если у вас есть автомобиль, может пригодиться полис каско. Он позволяет компенсировать ущерб, если машину разбили, угнали или она пострадала по другим причинам.

Стоимость ремонта может легко измеряться сотнями тысяч рублей, а покупка нового авто обойдется еще дороже. Хорошо, если это будет за счет страховой компании.

Бывает, что такой полис — условие получения автокредита. А вот если машина куплена не в кредит или банк не требовал каско, есть разные мнения, стоит ли отдавать десятки тысяч рублей в год. Если водитель опытный и аккуратно ездит, то риск снижается, хотя остается возможность угона или того, что машину повредят.

Оставим ответ на вопрос, нужен ли полис каско, на ваше усмотрение — посоветуем лишь прочитать нашу статью про этот вид страховок. Если же решите купить полис, то, как и в других случаях, стоит сравнить предложения разных компаний и изучить условия.

1. Финансовая подушка — это запас денег на разные непредвиденные ситуации вроде потери работы или иного источника дохода, а также на важные незапланированные траты. Это не накопления на покупку и не инвестиционный портфель.
2. Подушка должна обеспечивать привычный или хотя бы минимально приемлемый уровень жизни с учетом платежей по кредитам. Желательно, чтобы подушки хватало хотя бы на три месяца жизни, а лучше — на полгода. Можно увеличить ее размер до года расходов, а вот больше — вряд ли имеет смысл.
3. Подушку разумно хранить в нескольких валютах: в рублях, долларах, евро или комбинации других стабильных и распространенных валют. Так укрепление или падение отдельной валюты не слишком сильно навредит подушке.
4. Для подушки хорошо подходят банковские вклады и накопительные счета. Также подойдет наличная иностранная валюта. Лучше выбрать не один способ, а их комбинацию.
5. Ценные бумаги, драгоценные металлы и тем более криптовалюты — плохой выбор для подушки.
6. Кредитная карта и страховые полисы на жилье, жизнь и здоровье не смогут полностью заменить подушку, но хорошо дополнят ее.

Следующий урок курса — о том, как копить на финансовые цели. В сегодняшнем уроке мы кратко разобрали свойства вкладов и некоторых других инструментов, но их стоит изучить более подробно: при грамотном использовании они помогают быстрее достичь целей.